第一節(jié) 投資估算
一、投資估算內(nèi)容（了解）
1.建設(shè)項(xiàng)目的投資估算包括固定資產(chǎn)投資估算和流動(dòng)資金估算兩部分。
2.固定資產(chǎn)投資分為：動(dòng)態(tài)部分：漲價(jià)預(yù)備費(fèi)、建設(shè)期貸款利息、稅；靜態(tài)部分。
二、投資估算的編制方法（了解）
（一）固定資產(chǎn)投資的估算方法
1.靜態(tài)投資部分：
（1）資金周轉(zhuǎn)率法：先求已完工的類似工程的資金周轉(zhuǎn)率，再求擬建項(xiàng)目的投資額。
（2）生產(chǎn)能力指數(shù)法：
【例題：綜合題中1問(wèn)：2008年考題】該項(xiàng)目建筑面積3000㎡，年產(chǎn)500萬(wàn)噸。據(jù)調(diào)查，2006年建成的類似項(xiàng)目的年生產(chǎn)能力和設(shè)備工器具購(gòu)置費(fèi)分別為450萬(wàn)噸和1200萬(wàn)元。經(jīng)測(cè)算，生產(chǎn)規(guī)模指數(shù)與綜合調(diào)整系數(shù)分別為0.5和1.1。
1.采用生產(chǎn)能力指數(shù)法計(jì)算待估項(xiàng)目的設(shè)備工器具購(gòu)置費(fèi)。
解：1200（500/450）0.5×1.1＝1391.40（萬(wàn)元）
（3）比例估算法：已知擬建工程的設(shè)備清單，根據(jù)已建成的同類項(xiàng)目的建筑安裝費(fèi)和工程其他費(fèi)占設(shè)備價(jià)值的百分比，推算出整個(gè)投資額。
①以設(shè)備費(fèi)為基數(shù)。
②以最重要、投資比重較大的工藝設(shè)備的投資為基數(shù)。
（4）指標(biāo)估算法：元/m、元/m2、元/m3、元/t等。
2.動(dòng)態(tài)部分：
（1）漲價(jià)預(yù)備費(fèi)：
【例8-1】某項(xiàng)目的設(shè)備、工器具購(gòu)置費(fèi)和建筑安裝工程費(fèi)投資計(jì)劃為22310萬(wàn)元，按本項(xiàng)目進(jìn)度計(jì)劃，項(xiàng)目建設(shè)期為3年，3年的投資分年使用比例為第一年20%，第二年55%，第三年25%，建設(shè)期內(nèi)年平均價(jià)格變動(dòng)率預(yù)測(cè)為6%，估計(jì)該項(xiàng)目建設(shè)期的漲價(jià)預(yù)備費(fèi)。
解：第一年投資計(jì)劃用款額：
I1＝22310×20%＝4462（萬(wàn)元）
第一年漲價(jià)預(yù)備費(fèi)：
PF1＝I1［（1+f）－1］＝4462×［（1+6%）－1］＝267.72（萬(wàn)元）
第二年投資計(jì)劃用款額：
I2＝22310×55%＝12270.5（萬(wàn)元）
第二年漲價(jià)預(yù)備費(fèi)：
PF2＝I2［（1+f）2－1］＝12270.5×［（1+6%）2－1］＝1516.63（萬(wàn)元）
第三年投資計(jì)劃用款額：
I3＝22310×25%＝5577.5（萬(wàn)元）
第三年漲價(jià)預(yù)備費(fèi)：
PF3＝I3［（1+f）3－1］＝5577.5×［（1+6%）3－1］＝1065.39（萬(wàn)元）
所以，建設(shè)期的漲價(jià)預(yù)備費(fèi)：
PF＝267.72+1516.63+1065.39＝2849.74（萬(wàn)元）
【單選題：06年考題】進(jìn)行建設(shè)工程投資估算時(shí)，不作為漲價(jià)預(yù)備費(fèi)計(jì)算基數(shù)的是（ ）。
A.工程建設(shè)其他費(fèi)用 B.設(shè)備工器具購(gòu)置費(fèi)用
C.基本預(yù)備費(fèi) D.建設(shè)期貸款利息
答案：D
一、投資估算內(nèi)容（了解）
1.建設(shè)項(xiàng)目的投資估算包括固定資產(chǎn)投資估算和流動(dòng)資金估算兩部分。
2.固定資產(chǎn)投資分為：動(dòng)態(tài)部分：漲價(jià)預(yù)備費(fèi)、建設(shè)期貸款利息、稅；靜態(tài)部分。
二、投資估算的編制方法（了解）
（一）固定資產(chǎn)投資的估算方法
1.靜態(tài)投資部分：
（1）資金周轉(zhuǎn)率法：先求已完工的類似工程的資金周轉(zhuǎn)率，再求擬建項(xiàng)目的投資額。
（2）生產(chǎn)能力指數(shù)法：
【例題：綜合題中1問(wèn)：2008年考題】該項(xiàng)目建筑面積3000㎡，年產(chǎn)500萬(wàn)噸。據(jù)調(diào)查，2006年建成的類似項(xiàng)目的年生產(chǎn)能力和設(shè)備工器具購(gòu)置費(fèi)分別為450萬(wàn)噸和1200萬(wàn)元。經(jīng)測(cè)算，生產(chǎn)規(guī)模指數(shù)與綜合調(diào)整系數(shù)分別為0.5和1.1。
1.采用生產(chǎn)能力指數(shù)法計(jì)算待估項(xiàng)目的設(shè)備工器具購(gòu)置費(fèi)。
解：1200（500/450）0.5×1.1＝1391.40（萬(wàn)元）
（3）比例估算法：已知擬建工程的設(shè)備清單，根據(jù)已建成的同類項(xiàng)目的建筑安裝費(fèi)和工程其他費(fèi)占設(shè)備價(jià)值的百分比，推算出整個(gè)投資額。
①以設(shè)備費(fèi)為基數(shù)。
②以最重要、投資比重較大的工藝設(shè)備的投資為基數(shù)。
（4）指標(biāo)估算法：元/m、元/m2、元/m3、元/t等。
2.動(dòng)態(tài)部分：
（1）漲價(jià)預(yù)備費(fèi)：
【例8-1】某項(xiàng)目的設(shè)備、工器具購(gòu)置費(fèi)和建筑安裝工程費(fèi)投資計(jì)劃為22310萬(wàn)元，按本項(xiàng)目進(jìn)度計(jì)劃，項(xiàng)目建設(shè)期為3年，3年的投資分年使用比例為第一年20%，第二年55%，第三年25%，建設(shè)期內(nèi)年平均價(jià)格變動(dòng)率預(yù)測(cè)為6%，估計(jì)該項(xiàng)目建設(shè)期的漲價(jià)預(yù)備費(fèi)。
解：第一年投資計(jì)劃用款額：
I1＝22310×20%＝4462（萬(wàn)元）
第一年漲價(jià)預(yù)備費(fèi)：
PF1＝I1［（1+f）－1］＝4462×［（1+6%）－1］＝267.72（萬(wàn)元）
第二年投資計(jì)劃用款額：
I2＝22310×55%＝12270.5（萬(wàn)元）
第二年漲價(jià)預(yù)備費(fèi)：
PF2＝I2［（1+f）2－1］＝12270.5×［（1+6%）2－1］＝1516.63（萬(wàn)元）
第三年投資計(jì)劃用款額：
I3＝22310×25%＝5577.5（萬(wàn)元）
第三年漲價(jià)預(yù)備費(fèi)：
PF3＝I3［（1+f）3－1］＝5577.5×［（1+6%）3－1］＝1065.39（萬(wàn)元）
所以，建設(shè)期的漲價(jià)預(yù)備費(fèi)：
PF＝267.72+1516.63+1065.39＝2849.74（萬(wàn)元）
【單選題：06年考題】進(jìn)行建設(shè)工程投資估算時(shí)，不作為漲價(jià)預(yù)備費(fèi)計(jì)算基數(shù)的是（ ）。
A.工程建設(shè)其他費(fèi)用 B.設(shè)備工器具購(gòu)置費(fèi)用
C.基本預(yù)備費(fèi) D.建設(shè)期貸款利息
答案：D