一、企業(yè)粉飾會計報表的方法
一般而言，企業(yè)會計報表是按經(jīng)營管理者的旨意進(jìn)行粉飾的，其目的在于：逃避稅務(wù)負(fù)擔(dān)，減少稅務(wù)成本；樹立良好的市場形象，討好股東；掩蓋財務(wù)風(fēng)險，討好債權(quán)人。企業(yè)會計報表粉飾常用的方法有：
1、“關(guān)聯(lián)交易”法。利用關(guān)聯(lián)交易粉飾會計報表已成為上市公司樂此不疲的“游戲”，上市公司與母公司及母公司控制的其他子公司之間常常通過以下方式調(diào)節(jié)上市公司利潤：（1）虛構(gòu)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)，人為抬高上市公司業(yè)務(wù)和效益；（2）采用大大高于或低于市場價格的方式，進(jìn)行購銷活動、資產(chǎn)置換和股權(quán)置換；（3）以旱澇保收的方式委托經(jīng)營或受托經(jīng)營，抬高上市公司業(yè)績。
2、“資產(chǎn)重組”法。資產(chǎn)重組具有使上市公司一夜扭虧為盈的“神奇功效”，典型做法是：（1）借助關(guān)聯(lián)交易，由非上市公司的國有企業(yè)以優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)置換上市公司的劣質(zhì)資產(chǎn)；（2）由非上市公司的國有企業(yè)將盈利能力較高的下屬企業(yè)廉價出售給上市公司；（3）由上市公司將一些閑置資產(chǎn)高價出售給非上市的國有企業(yè)。
3、“虛擬資產(chǎn)”法。利用待攤費(fèi)用、遞延資產(chǎn)、待處理資產(chǎn)損失等虛擬資產(chǎn)科目作為“蓄水池”，不及時確認(rèn)、少攤銷已經(jīng)發(fā)生的費(fèi)用和損失，是國有企業(yè)和上市公司粉飾會計報表，虛盈實(shí)虧的慣用手法。
4、“其他應(yīng)收應(yīng)付”法。利用其他應(yīng)收款和其他應(yīng)付款科目調(diào)節(jié)利潤，也是國有企業(yè)和上市公司常用的方法，其他應(yīng)收款往往用于隱藏潛虧，其他應(yīng)付款往往用于隱藏利潤。
5、“利息資本化”法?！袄①Y本化”法是指企業(yè)沒有嚴(yán)格區(qū)分資本性支出和經(jīng)營性支出，濫用利息資本化的規(guī)定，蓄意調(diào)節(jié)利潤。更隱蔽的做法是利用自有資金和借入資金難以界定的事實(shí)，通過人為劃定資金來源和資金用途，將用于非資本性支出的利息資本化。
6、“股權(quán)投資”法。指企業(yè)對股權(quán)投資利用成本法和權(quán)益法進(jìn)行會計報表粉飾，對于盈利的被投資企業(yè)，采用權(quán)益法，而對于虧損的被投資企業(yè)，即使股權(quán)比例超過20%，仍采用成本核算。
二、會計報表分析及會計報表粉飾的識別
上述對企業(yè)進(jìn)行會計報表粉飾通常做法的探討，目的并不是為了做假賬，而是為了對主要報表進(jìn)行真實(shí)性分析，提出會計報表粉飾的識別方法。
（一）資產(chǎn)負(fù)債表分析
分析財務(wù)報表，重點(diǎn)應(yīng)關(guān)注資產(chǎn)負(fù)債表。調(diào)整利潤表的預(yù)期一定會在資產(chǎn)負(fù)債表留有痕跡；滿足資產(chǎn)負(fù)債表，不一定通過利潤表，可以直接在資產(chǎn)負(fù)債表處理。如高估資產(chǎn)價值和權(quán)益，降低資產(chǎn)負(fù)債率等，可以直接在資產(chǎn)負(fù)責(zé)表處理。資產(chǎn)負(fù)債表分析主要從資產(chǎn)質(zhì)量和財務(wù)風(fēng)險兩個方面展開。
1、資產(chǎn)質(zhì)量分析。（1）貨幣資金：為了防止企業(yè)賬實(shí)不符，賬面數(shù)要與實(shí)際結(jié)存現(xiàn)金和銀行存款對賬單相核對，并要求提供銀行存款對賬單和銀行余額調(diào)節(jié)表。（2）短期投資：一般會計核算是采用成本法，但如果要分析其質(zhì)量，采用成本與市價孰低法，通過分析該項(xiàng)投資的市場價值來分析短期投資質(zhì)量。（3）應(yīng)收款項(xiàng)：對應(yīng)收款項(xiàng)的分析主要通過賬齡分析，所以企業(yè)在會計報表附注一般要對企業(yè)的應(yīng)收款項(xiàng)按年限分類。（4）存貨：存貨的質(zhì)量分析主要是賬實(shí)核對和庫齡分析，以及市場價格分析。（5）待攤費(fèi)用：分析性質(zhì)以及歸屬期，分析是否合理。（6）長期投資：權(quán)益法和成本法的選擇分析。在通常情況下，企業(yè)對其他單位的投資占該單位有表決權(quán)資本總額20%或20%以上，或雖投資不足20%但具有重大影響的應(yīng)當(dāng)采用權(quán)益法核算。（7）固定資產(chǎn)：防止隨意用少提、多提折舊來調(diào)節(jié)利潤。（8）在建工程：由于調(diào)整利潤的需要，工程完工仍不結(jié)轉(zhuǎn)固定資產(chǎn)，減少提取折舊。（9）無形資產(chǎn)、長期待攤費(fèi)用的攤銷：不按稅法規(guī)定的攤銷年限進(jìn)行攤銷。（10）對企業(yè)資產(chǎn)流動性分析也可分析企業(yè)資產(chǎn)質(zhì)量。如存貨雖然排在應(yīng)收賬款后面，但實(shí)際情況是存貨的流動性要強(qiáng)于應(yīng)收賬款。
2、財務(wù)風(fēng)險分析。企業(yè)資金來源不外乎增加新的債務(wù)、股東增加投資和經(jīng)營收益增加。企業(yè)財務(wù)風(fēng)險主要來源于債務(wù)風(fēng)險，在分析的過程中特別要注意企業(yè)增加新的債務(wù)是否由于增加不良資產(chǎn)而引起的（目前企業(yè)往往是由于不良資產(chǎn)增大或虧損，只能通過舉債來維持企業(yè)的經(jīng)營規(guī)模，這樣債務(wù)風(fēng)險很大）。財務(wù)風(fēng)險分析可從以下五個指標(biāo)入手：（1）資產(chǎn)負(fù)債率——負(fù)債總額/（資產(chǎn)總額-長短期待攤費(fèi)用），保守做法就要剔除待攤，資產(chǎn)負(fù)債率就高，但更能真實(shí)反映企業(yè)的負(fù)債水平。（2）流動比率——流動資產(chǎn)/流動負(fù)債，可進(jìn)一步分析短期資產(chǎn)對短期負(fù)債的償還能力，分析流動負(fù)債風(fēng)險。（3）經(jīng)營活動凈現(xiàn)金流量對流動負(fù)債的保障（現(xiàn)金流動負(fù)債比率=經(jīng)營活動凈現(xiàn)金流量/流動負(fù)債*100%），進(jìn)一步分析企業(yè)年經(jīng)營活動凈現(xiàn)金流量償還短期負(fù)債的保證，一般是0.5左右。（4）經(jīng)營利潤對債務(wù)利息的保障——經(jīng)營利潤/利息費(fèi)用，按權(quán)責(zé)發(fā)生制分析年經(jīng)營利潤對利息費(fèi)用的保證，一般大于1以上。（5）經(jīng)營活動凈現(xiàn)金流量對債務(wù)利息的保障——年經(jīng)營活動凈現(xiàn)金流量/利息費(fèi)用（按收付實(shí)現(xiàn)制）。
（二）、利潤表分析
主要是對利潤的構(gòu)成項(xiàng)目進(jìn)行分析（分析利潤的來源）。列表舉例說明如下：
雖然兩個企業(yè)的最終經(jīng)營結(jié)果相同，但A企業(yè)的利潤是由當(dāng)期正常的經(jīng)營活動產(chǎn)生的，而B企業(yè)當(dāng)期經(jīng)營虧損2.2萬元，其利潤是通過非主營業(yè)務(wù)收入取得的。
（三）現(xiàn)金流量表分析
1、經(jīng)營活動凈現(xiàn)金流與調(diào)整后的經(jīng)營利潤比較，可以說明利潤質(zhì)量的好壞。
經(jīng)營利潤+財務(wù)費(fèi)用+折舊費(fèi)-所得稅=調(diào)整后的利潤
當(dāng)調(diào)整后的利潤> 經(jīng)營活動凈現(xiàn)金流，說明利潤質(zhì)量好。
當(dāng)調(diào)整后的利潤 <經(jīng)營活動凈現(xiàn)金流，說明利潤質(zhì)量不好，報表利潤不能增加企業(yè)的財務(wù)實(shí)力。
2、關(guān)注經(jīng)營活動現(xiàn)金流量中的“其他”構(gòu)成，尤其是關(guān)聯(lián)方之間的現(xiàn)金流入，防止非經(jīng)營活動的現(xiàn)金流混入其中。
3、投資活動的現(xiàn)金流出預(yù)示著未來經(jīng)營風(fēng)險加大，要關(guān)注投資活動現(xiàn)金流入構(gòu)成。
4、籌資活動舉債導(dǎo)致的凈流入，將加重企業(yè)未來的財務(wù)負(fù)擔(dān)，加大財務(wù)風(fēng)險。目前部分企業(yè)通過舉新債來彌補(bǔ)當(dāng)期虧損。
（四）會計報表粉飾的識別
在以上對會計報表真實(shí)性分析的基礎(chǔ)上，還可以采用以下方法來發(fā)現(xiàn)企業(yè)會計報表的粉飾行為。
1、分析關(guān)聯(lián)交易。關(guān)聯(lián)交易是企業(yè)粉飾會計報表的重要手段，因此分析關(guān)聯(lián)交易也成為識別會計報表粉飾的主要方法。如果企業(yè)的營業(yè)收入和利潤主要來源于關(guān)聯(lián)企業(yè)，我們就應(yīng)當(dāng)特別關(guān)注關(guān)聯(lián)交易的定價政策，分析企業(yè)是否以不等價交換的方式與關(guān)聯(lián)企業(yè)發(fā)生交易進(jìn)行會計報表粉飾。
2、剔除不良資產(chǎn)。通過剔除不良資產(chǎn)來識別會計報表粉飾的方法，一是將不良資產(chǎn)總額與凈資產(chǎn)比較，如果不良資產(chǎn)總額接近或超過凈資產(chǎn)，即說明企業(yè)的持續(xù)經(jīng)營能力可能有問題，也可能表明企業(yè)在過去幾年因人為夸大利潤而形成“資產(chǎn)泡沫”；二是將當(dāng)期不良資產(chǎn)的增加額和增減幅度與當(dāng)期利潤總額和利潤增長幅度比較，如果前者超過后者，說明企業(yè)當(dāng)期的利潤表有“水分”。
3、關(guān)注異常項(xiàng)目。通過關(guān)注其他業(yè)務(wù)利潤、投資收益、補(bǔ)貼收入、營業(yè)外收入、其他應(yīng)收款、其他應(yīng)付款等科目的異常變化，分析企業(yè)是否利用資產(chǎn)重組調(diào)節(jié)利潤，粉飾會計報表。
4、重視現(xiàn)金流量。現(xiàn)金流量分析是識別會計報表粉飾的簡單而有效的方法。一般而言，沒有相應(yīng)現(xiàn)金凈流量的利潤，其質(zhì)量是不可靠的。
一般而言，企業(yè)會計報表是按經(jīng)營管理者的旨意進(jìn)行粉飾的，其目的在于：逃避稅務(wù)負(fù)擔(dān)，減少稅務(wù)成本；樹立良好的市場形象，討好股東；掩蓋財務(wù)風(fēng)險，討好債權(quán)人。企業(yè)會計報表粉飾常用的方法有：
1、“關(guān)聯(lián)交易”法。利用關(guān)聯(lián)交易粉飾會計報表已成為上市公司樂此不疲的“游戲”，上市公司與母公司及母公司控制的其他子公司之間常常通過以下方式調(diào)節(jié)上市公司利潤：（1）虛構(gòu)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)，人為抬高上市公司業(yè)務(wù)和效益；（2）采用大大高于或低于市場價格的方式，進(jìn)行購銷活動、資產(chǎn)置換和股權(quán)置換；（3）以旱澇保收的方式委托經(jīng)營或受托經(jīng)營，抬高上市公司業(yè)績。
2、“資產(chǎn)重組”法。資產(chǎn)重組具有使上市公司一夜扭虧為盈的“神奇功效”，典型做法是：（1）借助關(guān)聯(lián)交易，由非上市公司的國有企業(yè)以優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)置換上市公司的劣質(zhì)資產(chǎn)；（2）由非上市公司的國有企業(yè)將盈利能力較高的下屬企業(yè)廉價出售給上市公司；（3）由上市公司將一些閑置資產(chǎn)高價出售給非上市的國有企業(yè)。
3、“虛擬資產(chǎn)”法。利用待攤費(fèi)用、遞延資產(chǎn)、待處理資產(chǎn)損失等虛擬資產(chǎn)科目作為“蓄水池”，不及時確認(rèn)、少攤銷已經(jīng)發(fā)生的費(fèi)用和損失，是國有企業(yè)和上市公司粉飾會計報表，虛盈實(shí)虧的慣用手法。
4、“其他應(yīng)收應(yīng)付”法。利用其他應(yīng)收款和其他應(yīng)付款科目調(diào)節(jié)利潤，也是國有企業(yè)和上市公司常用的方法，其他應(yīng)收款往往用于隱藏潛虧，其他應(yīng)付款往往用于隱藏利潤。
5、“利息資本化”法?！袄①Y本化”法是指企業(yè)沒有嚴(yán)格區(qū)分資本性支出和經(jīng)營性支出，濫用利息資本化的規(guī)定，蓄意調(diào)節(jié)利潤。更隱蔽的做法是利用自有資金和借入資金難以界定的事實(shí)，通過人為劃定資金來源和資金用途，將用于非資本性支出的利息資本化。
6、“股權(quán)投資”法。指企業(yè)對股權(quán)投資利用成本法和權(quán)益法進(jìn)行會計報表粉飾，對于盈利的被投資企業(yè)，采用權(quán)益法，而對于虧損的被投資企業(yè)，即使股權(quán)比例超過20%，仍采用成本核算。
二、會計報表分析及會計報表粉飾的識別
上述對企業(yè)進(jìn)行會計報表粉飾通常做法的探討，目的并不是為了做假賬，而是為了對主要報表進(jìn)行真實(shí)性分析，提出會計報表粉飾的識別方法。
（一）資產(chǎn)負(fù)債表分析
分析財務(wù)報表，重點(diǎn)應(yīng)關(guān)注資產(chǎn)負(fù)債表。調(diào)整利潤表的預(yù)期一定會在資產(chǎn)負(fù)債表留有痕跡；滿足資產(chǎn)負(fù)債表，不一定通過利潤表，可以直接在資產(chǎn)負(fù)債表處理。如高估資產(chǎn)價值和權(quán)益，降低資產(chǎn)負(fù)債率等，可以直接在資產(chǎn)負(fù)責(zé)表處理。資產(chǎn)負(fù)債表分析主要從資產(chǎn)質(zhì)量和財務(wù)風(fēng)險兩個方面展開。
1、資產(chǎn)質(zhì)量分析。（1）貨幣資金：為了防止企業(yè)賬實(shí)不符，賬面數(shù)要與實(shí)際結(jié)存現(xiàn)金和銀行存款對賬單相核對，并要求提供銀行存款對賬單和銀行余額調(diào)節(jié)表。（2）短期投資：一般會計核算是采用成本法，但如果要分析其質(zhì)量，采用成本與市價孰低法，通過分析該項(xiàng)投資的市場價值來分析短期投資質(zhì)量。（3）應(yīng)收款項(xiàng)：對應(yīng)收款項(xiàng)的分析主要通過賬齡分析，所以企業(yè)在會計報表附注一般要對企業(yè)的應(yīng)收款項(xiàng)按年限分類。（4）存貨：存貨的質(zhì)量分析主要是賬實(shí)核對和庫齡分析，以及市場價格分析。（5）待攤費(fèi)用：分析性質(zhì)以及歸屬期，分析是否合理。（6）長期投資：權(quán)益法和成本法的選擇分析。在通常情況下，企業(yè)對其他單位的投資占該單位有表決權(quán)資本總額20%或20%以上，或雖投資不足20%但具有重大影響的應(yīng)當(dāng)采用權(quán)益法核算。（7）固定資產(chǎn)：防止隨意用少提、多提折舊來調(diào)節(jié)利潤。（8）在建工程：由于調(diào)整利潤的需要，工程完工仍不結(jié)轉(zhuǎn)固定資產(chǎn)，減少提取折舊。（9）無形資產(chǎn)、長期待攤費(fèi)用的攤銷：不按稅法規(guī)定的攤銷年限進(jìn)行攤銷。（10）對企業(yè)資產(chǎn)流動性分析也可分析企業(yè)資產(chǎn)質(zhì)量。如存貨雖然排在應(yīng)收賬款后面，但實(shí)際情況是存貨的流動性要強(qiáng)于應(yīng)收賬款。
2、財務(wù)風(fēng)險分析。企業(yè)資金來源不外乎增加新的債務(wù)、股東增加投資和經(jīng)營收益增加。企業(yè)財務(wù)風(fēng)險主要來源于債務(wù)風(fēng)險，在分析的過程中特別要注意企業(yè)增加新的債務(wù)是否由于增加不良資產(chǎn)而引起的（目前企業(yè)往往是由于不良資產(chǎn)增大或虧損，只能通過舉債來維持企業(yè)的經(jīng)營規(guī)模，這樣債務(wù)風(fēng)險很大）。財務(wù)風(fēng)險分析可從以下五個指標(biāo)入手：（1）資產(chǎn)負(fù)債率——負(fù)債總額/（資產(chǎn)總額-長短期待攤費(fèi)用），保守做法就要剔除待攤，資產(chǎn)負(fù)債率就高，但更能真實(shí)反映企業(yè)的負(fù)債水平。（2）流動比率——流動資產(chǎn)/流動負(fù)債，可進(jìn)一步分析短期資產(chǎn)對短期負(fù)債的償還能力，分析流動負(fù)債風(fēng)險。（3）經(jīng)營活動凈現(xiàn)金流量對流動負(fù)債的保障（現(xiàn)金流動負(fù)債比率=經(jīng)營活動凈現(xiàn)金流量/流動負(fù)債*100%），進(jìn)一步分析企業(yè)年經(jīng)營活動凈現(xiàn)金流量償還短期負(fù)債的保證，一般是0.5左右。（4）經(jīng)營利潤對債務(wù)利息的保障——經(jīng)營利潤/利息費(fèi)用，按權(quán)責(zé)發(fā)生制分析年經(jīng)營利潤對利息費(fèi)用的保證，一般大于1以上。（5）經(jīng)營活動凈現(xiàn)金流量對債務(wù)利息的保障——年經(jīng)營活動凈現(xiàn)金流量/利息費(fèi)用（按收付實(shí)現(xiàn)制）。
（二）、利潤表分析
主要是對利潤的構(gòu)成項(xiàng)目進(jìn)行分析（分析利潤的來源）。列表舉例說明如下：
雖然兩個企業(yè)的最終經(jīng)營結(jié)果相同，但A企業(yè)的利潤是由當(dāng)期正常的經(jīng)營活動產(chǎn)生的，而B企業(yè)當(dāng)期經(jīng)營虧損2.2萬元，其利潤是通過非主營業(yè)務(wù)收入取得的。
（三）現(xiàn)金流量表分析
1、經(jīng)營活動凈現(xiàn)金流與調(diào)整后的經(jīng)營利潤比較，可以說明利潤質(zhì)量的好壞。
經(jīng)營利潤+財務(wù)費(fèi)用+折舊費(fèi)-所得稅=調(diào)整后的利潤
當(dāng)調(diào)整后的利潤> 經(jīng)營活動凈現(xiàn)金流，說明利潤質(zhì)量好。
當(dāng)調(diào)整后的利潤 <經(jīng)營活動凈現(xiàn)金流，說明利潤質(zhì)量不好，報表利潤不能增加企業(yè)的財務(wù)實(shí)力。
2、關(guān)注經(jīng)營活動現(xiàn)金流量中的“其他”構(gòu)成，尤其是關(guān)聯(lián)方之間的現(xiàn)金流入，防止非經(jīng)營活動的現(xiàn)金流混入其中。
3、投資活動的現(xiàn)金流出預(yù)示著未來經(jīng)營風(fēng)險加大，要關(guān)注投資活動現(xiàn)金流入構(gòu)成。
4、籌資活動舉債導(dǎo)致的凈流入，將加重企業(yè)未來的財務(wù)負(fù)擔(dān)，加大財務(wù)風(fēng)險。目前部分企業(yè)通過舉新債來彌補(bǔ)當(dāng)期虧損。
（四）會計報表粉飾的識別
在以上對會計報表真實(shí)性分析的基礎(chǔ)上，還可以采用以下方法來發(fā)現(xiàn)企業(yè)會計報表的粉飾行為。
1、分析關(guān)聯(lián)交易。關(guān)聯(lián)交易是企業(yè)粉飾會計報表的重要手段，因此分析關(guān)聯(lián)交易也成為識別會計報表粉飾的主要方法。如果企業(yè)的營業(yè)收入和利潤主要來源于關(guān)聯(lián)企業(yè)，我們就應(yīng)當(dāng)特別關(guān)注關(guān)聯(lián)交易的定價政策，分析企業(yè)是否以不等價交換的方式與關(guān)聯(lián)企業(yè)發(fā)生交易進(jìn)行會計報表粉飾。
2、剔除不良資產(chǎn)。通過剔除不良資產(chǎn)來識別會計報表粉飾的方法，一是將不良資產(chǎn)總額與凈資產(chǎn)比較，如果不良資產(chǎn)總額接近或超過凈資產(chǎn)，即說明企業(yè)的持續(xù)經(jīng)營能力可能有問題，也可能表明企業(yè)在過去幾年因人為夸大利潤而形成“資產(chǎn)泡沫”；二是將當(dāng)期不良資產(chǎn)的增加額和增減幅度與當(dāng)期利潤總額和利潤增長幅度比較，如果前者超過后者，說明企業(yè)當(dāng)期的利潤表有“水分”。
3、關(guān)注異常項(xiàng)目。通過關(guān)注其他業(yè)務(wù)利潤、投資收益、補(bǔ)貼收入、營業(yè)外收入、其他應(yīng)收款、其他應(yīng)付款等科目的異常變化，分析企業(yè)是否利用資產(chǎn)重組調(diào)節(jié)利潤，粉飾會計報表。
4、重視現(xiàn)金流量。現(xiàn)金流量分析是識別會計報表粉飾的簡單而有效的方法。一般而言，沒有相應(yīng)現(xiàn)金凈流量的利潤，其質(zhì)量是不可靠的。